Kazanç görüşmesi: Rockwell Automation, yavaşlayan sipariş büyümesinin ortasında maliyet tasarruflarını özetliyor

Rockwell Automation (NYSE: ROK) 2024 mali yılının üçüncü çeyreğine ilişkin kazançlarını açıkladı ve operasyonel gücü ancak beklenenden daha yavaş sipariş büyümesini ortaya koydu. Şirket, yılın ikinci yarısında 100 milyon dolar ve 2025 mali yılında ek 120 milyon dolar tasarruf etmeyi bekleyerek önemli maliyet azaltma önlemleri açıkladı. Zorluklara rağmen, şirketin verimlilik ve marj artışına odaklanmasıyla satışlar ve marjlar beklentileri aştı. Ancak Rockwell Automation, organik satışlarda ve düzeltilmiş EPS’de bir düşüş öngörerek 2024 mali yılı beklentilerini hafifletti.

Önemli Çıkarımlar

• Rockwell Automation güçlü bir operasyonel performans sergiledi ancak sipariş büyümesi yavaşladı.
• Şirket, 2024 mali yılının ikinci yarısında 100 milyon dolar ve 2025 mali yılında 120 milyon dolar tasarruf sağlamak için maliyet azaltma önlemleri uyguluyor.
• Satışlar ve marjlar, verimlilik ve marj genişlemesine odaklanarak beklentileri aştı.
• Düzeltilmiş 2024 mali yılı beklentileri, organik satışlarda %10’luk bir düşüş ve düzeltilmiş EPS’de %21’lik bir düşüş içeriyor.
• Rockwell bu yıl satışların %15 civarında artmasını ve segment marjlarının %19’un biraz üzerinde olmasını bekliyor.
• Şirket, orta tek haneli ardışık sipariş büyümesi ve stok eritmeyle birlikte sipariş büyümesinde kademeli bir toparlanma öngörüyor.

Şirket Görünümü

• Rockwell Automation bu yıl satışlarında %15’lik bir artış bekliyor ve toplam satışların %10’undan fazlasına katkıda bulunacak.
• Şirket, bir önceki yıla göre 200 baz puanlık bir düşüşle %19’un biraz üzerinde bir segment marjı öngörüyor.
• Düzeltilmiş EPS’nin yıldan yıla %21 oranında düşeceği tahmin ediliyor.
• Maliyet azaltma ve verimlilik girişimleri yoluyla 2025 mali yılına kadar 250 milyon dolarlık tasarruf hedefleniyor.

Önemli Ayı Gelişmeleri

• Zayıflayan son kullanıcı talebi nedeniyle sipariş artışının 4. çeyrekte ve 2025 mali yılında daha kademeli olması bekleniyor.
• Organik satışlarda 2024 mali yılı için %10’luk bir düşüş ve düzeltilmiş EPS’de %21’lik bir düşüş bekleniyor.
• Akıllı Cihazlar ve Yaşam Döngüsü Hizmetleri segmentlerinde marjların düşmesi bekleniyor.

Yükselen Önemli Noktalar

• Rockwell Automation, 2022’de gelirde kademeli bir artış konusunda iyimser.
• Şirket, fazla stokların etkisinden kurtulabileceğine inanıyor.
• Yaşam Döngüsü Hizmetleri marjlarının 2023 mali yılına kıyasla iki kattan fazla artacağı tahmin ediliyor.

Eksiklikler

• Şirketin sipariş büyümesi beklentileri karşılamadı.
• Stokların eritilmesi, Kuzey Amerika’da yapılan yatırımlardan daha büyük bir etkiyle geliri etkiliyor.

Soru-Cevapta Öne Çıkanlar

• Yöneticiler, kanaldaki stok eritmenin yüz milyonlarca dolar olan gelir üzerindeki etkisini tartıştı.
• Şirketin pozisyonuna güven duyuluyor ve 2025’te büyüme beklentileri var.
• Maliyet tasarruflarının takvimlendirilmesine ilişkin ayrıntılar Kasım ayında sağlanacak.

Rockwell Automation’ın kazanç çağrısı, şirket daha yavaş bir sipariş büyümesi dönemine girerken karşılaşılan zorlukların ve stratejik yanıtların bir karışımını vurguladı. Şirket 2024 mali yılı için görünümünü değiştirirken, uzun vadeli karlılık ve rekabet gücü sağlamak için maliyet azaltma ve verimliliğe odaklanmaya devam ediyor. Siparişlerde kademeli bir toparlanma beklenen Rockwell Automation, mevcut olumsuzluklara rağmen gelecekteki pazar fırsatlarından yararlanmak için kendini konumlandırıyor.

InvestingPro İçgörüleri

Rockwell Automation (NYSE: ROK) zorlu bir piyasa ortamına rağmen operasyonel performansında dayanıklılık gösterdi. Şirket yavaşlayan sipariş büyümesinde ilerlerken ve 2024 mali yılı beklentilerini ayarlarken, InvestingPro tarafından sağlanan birkaç temel finansal ölçütü ve içgörüyü dikkate almak önemlidir.

InvestingPro Verileri, Rockwell Automation’ın piyasa değerinin 28,38 milyar dolar olduğunu, F/K oranının 24,07 olduğunu ve 2024’ün 2. çeyreği itibariyle son on iki ay dikkate alındığında 22,78’e hafif bir düzeltme yapıldığını vurguluyor. Şirketin aynı dönemdeki gelir artışı %7,52’dir ve bu da sağlıklı bir üst düzey büyümeye işaret etmektedir. Bununla birlikte, 2024 yılının 2. çeyreği için üç aylık gelir artışı %6,57’lik bir daralma göstermekte ve şirketin açıkladığı satış görünümünü yansıtmaktadır.

InvestingPro İpuçları, şirketin finansal sağlığı ve hisse senedi performansına ilişkin ek bağlam sunuyor. Rockwell Automation, hissedar getirilerine olan bağlılığının bir kanıtı olarak 14 yıl üst üste temettüsünü artırma konusunda övgüye değer bir geçmişe sahiptir. Ayrıca, hisse senedi son zamanlarda önemli bir darbe aldı ve 52 haftanın en düşük seviyesine yakın işlem görüyor. Analistlerin şirketin bu yıl kârlı olacağını öngördüğü ve son on iki aydır kârlı olduğu düşünüldüğünde, bu durum yatırımcılar için potansiyel bir giriş noktası olabilir.

Rockwell Automation’ın finansal verilerini ve hisse senedi performansını daha derinlemesine incelemek isteyenler için InvestingPro çok sayıda ek ipucu sunuyor – platformda bilinçli yatırım kararları vermek için daha fazla bilgi sağlayabilecek 5 ipucu daha mevcut.

Özetle, Rockwell Automation’ın önündeki engeller olsa da, temettü tutarlılığı geçmişi ve 52 haftanın en düşük seviyesine yakınlığının işaret ettiği potansiyel değer düşüklüğü, değer odaklı yatırımcıların ilgisini çekebilir. Şirketin maliyet azaltma ve üretkenliğe odaklanması ve kârlılığını sürdürme becerisi, mevcut zorlukların üstesinden gelip daha güçlü bir şekilde çıkmasını sağlayacaktır. Daha kapsamlı bir analiz için yatırımcılar https://www.investing.com/pro/ROK adresindeki InvestingPro İpuçları’nın tamamını inceleyebilir.

Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.